Le passività a lungo termine sono un termine generico per indicare qualsiasi obbligazione finanziaria che deve essere estinta in un periodo di tempo superiore a un anno. Include sia i debiti che le obbligazioni, come le note passive, i mutui e i canoni di leasing. Comprendere le basi delle passività a lungo termine è essenziale per tutti gli imprenditori e i manager finanziari.
2. È importante comprendere i diversi tipi di passività a lungo termine, poiché ciascuno di essi presenta caratteristiche e implicazioni uniche. I tipi più comuni di passività a lungo termine includono mutui, obbligazioni, leasing e prestiti a lungo termine.
Per tracciare e valutare con precisione le passività a lungo termine, è necessario calcolarne il valore attuale. A tal fine si possono utilizzare diverse formule e principi finanziari, come il valore temporale del denaro e il modello dei flussi di cassa scontati.
Una volta determinato il valore attuale di una passività a lungo termine, questa deve essere adeguatamente contabilizzata. Ciò richiede che la passività venga registrata nei libri contabili dell’azienda e che venga effettuata una registrazione nel libro giornale per riflettere la transazione.
L’utilizzo di passività a lungo termine può essere un modo vantaggioso per le aziende di finanziare grandi acquisti e investimenti. Permette di estinguere il debito in un lungo periodo di tempo e a un tasso di interesse fisso.
Purtroppo, le passività a lungo termine comportano anche alcuni svantaggi. Queste passività non sono sempre facili da liquidare e, se un’azienda non è in grado di pagarle, possono portare all’instabilità finanziaria.
Per gestire efficacemente le passività a lungo termine, è importante disporre di un piano. Questo include la creazione di un budget, la definizione di obiettivi a lungo termine e il controllo dei pagamenti.
Oltre alle implicazioni finanziarie, le passività a lungo termine possono avere un impatto sugli obblighi fiscali dell’azienda. A seconda del tipo di passività e della natura della transazione, essa può essere soggetta a diverse aliquote o deduzioni fiscali.
9. A causa della complessità delle passività a lungo termine, è facile commettere errori quando le si affronta. Tra gli errori più comuni vi sono la sottostima del costo della passività, la mancata conoscenza delle implicazioni fiscali e la mancanza di un piano per la gestione della passività.
Esistono tre tipi principali di passività a lungo termine: obbligazioni, leasing e prestiti.
Le obbligazioni sono un tipo di debito che viene tipicamente emesso da società o governi per raccogliere capitali. L’entità che emette l’obbligazione è nota come emittente, mentre l’entità che acquista l’obbligazione è nota come investitore. Le obbligazioni hanno tipicamente un tasso di interesse fisso e una data di scadenza fissa, alla quale l’emittente è tenuto a rimborsare il capitale dell’obbligazione all’investitore.
Il leasing è un tipo di passività a lungo termine che sorge quando un’entità affitta una proprietà da un’altra entità. I termini del contratto di leasing specificano la durata del contratto, l’importo del canone dovuto e qualsiasi altra condizione che deve essere soddisfatta dal locatario. Al termine del periodo di locazione, il bene viene generalmente restituito al locatore.
I prestiti sono un tipo di passività a lungo termine, tipicamente emessi da banche o altre istituzioni finanziarie. I prestiti hanno tipicamente un tasso di interesse fisso e un piano di rimborso fisso. Il mutuatario è tenuto a effettuare pagamenti periodici al mutuante, che sono in genere pari agli interessi maturati sul prestito più una parte del capitale.
La formula della passività a lungo termine è:
Attività – Passività = Patrimonio netto
Questa equazione afferma che le passività a lungo termine di un’azienda sono pari alle sue attività meno il suo patrimonio netto. Quindi, per calcolare le passività a lungo termine di un’azienda, si deve sottrarre il suo patrimonio netto dalle sue attività.
Esistono diversi modi per contabilizzare i debiti a lungo termine, a seconda del tipo di debito e del metodo contabile utilizzato. Ad esempio, se avete un prestito con un tasso di interesse fisso, potete contabilizzarlo utilizzando il metodo dell’interesse effettivo. Questo metodo prevede il calcolo degli interessi passivi per ogni periodo contabile e la loro aggiunta al saldo del prestito. Gli interessi passivi vengono poi detratti dal saldo del prestito nel corso della sua durata.
Se si dispone di un prestito a tasso d’interesse variabile, è possibile contabilizzarlo con il metodo del costo ammortizzato. Questo metodo prevede il calcolo degli interessi passivi per ogni periodo contabile e la loro deduzione dal saldo del prestito. Il saldo rimanente viene quindi ammortizzato nel corso della durata del prestito.
Un altro modo di contabilizzare il debito a lungo termine è quello di utilizzare il metodo a quote costanti. Questo metodo prevede il calcolo degli interessi passivi per ogni periodo contabile e la loro deduzione dal saldo del prestito. Il saldo rimanente viene poi diviso per il numero di pagamenti rimanenti e questo importo viene detratto dal saldo del prestito ogni periodo.
Infine, è possibile contabilizzare i debiti a lungo termine utilizzando il metodo del tasso di interesse. Si tratta di calcolare gli interessi passivi per ogni periodo contabile e di aggiungerli al saldo del prestito. Gli interessi passivi vengono poi divisi per il numero di rate rimanenti e l’importo viene detratto dal saldo del prestito ogni periodo.